1. Analizează nivelul împreună cu scadențele și costul datoriilor.
Calculator financiar
Calculator de solvabilitate
Calculează ponderea capitalurilor proprii în activele totale, inclusiv pentru situațiile cu capitaluri zero sau negative.
Formula utilizată
Solvabilitate = Capitaluri proprii ÷ Active totale × 100
Capitalurile proprii pot fi pozitive, zero sau negative. Activele totale trebuie să fie mai mari decât zero.
Rezultat
Completează toate valorile
Rezultatul apare după introducerea unor valori valide. Numitorul zero nu generează calcul, iar situațiile negative permise sunt explicate separat.
Fundamente
Ce este indicatorul
Solvabilitate arată modul în care compania își finanțează activele și cât de dependentă este de capitalul creditorilor în raport cu resursele proprii sau performanța operațională. Formula transformă valorile contabile într-un reper ușor de urmărit, dar rezultatul capătă sens numai prin comparație și context.
Structura finanțării influențează dobânzile, flexibilitatea, rezistența la scăderi și spațiul disponibil pentru investiții viitoare.
Metodologie
Formula
Solvabilitate = Capitaluri proprii ÷ Active totale × 100
Capitaluri proprii
Capitalurile proprii pot fi pozitive, zero sau negative.
Active totale
Totalul activelor la aceeași dată.
Evaluare
Cum interpretezi rezultatul
2. Compară rezultatul în timp și cu un model de afaceri apropiat.
3. Verifică dacă profitul și numerarul pot susține serviciul datoriei.
4. Capitalurile zero sau negative pot face anumite rapoarte imposibil sau înșelător de interpretat.
Aplicare
Exemplu practic
Capitaluri proprii
420.000 lei
Active totale
900.000 lei
420.000 ÷ 900.000 × 100 = 46,67%
Capitalurile proprii finanțează aproape 47% din active, oferind un reper despre autonomia financiară.
Context
Ce influențează indicatorul
1. Creditele noi, rambursările și refinanțările.
2. Profiturile păstrate, pierderile și aporturile de capital.
3. Investițiile și politica de distribuire a dividendelor.
4. Dobânzile, cursul valutar și maturitatea obligațiilor.
Acțiuni
Cum îl poți îmbunătăți
1. Corelează finanțarea nouă cu fluxul de numerar generat de investiție.
2. Reechilibrează scadențele și evită concentrarea rambursărilor.
3. Consolidează capitalurile prin profit reinvestit sau aport, când este adecvat.
4. Monitorizează lunar covenanții și capacitatea reală de plată.
Atenție
Greșeli frecvente
1. Evaluarea datoriei fără numerar, scadențe și costuri.
2. Confundarea unei datorii mari cu o situație automat nesustenabilă.
3. Ignorarea capitalurilor proprii negative sau foarte mici.
4. Compararea companiilor cu intensități de capital fundamental diferite.
Interpretare conectată
Cum interpretează DECIZIO acest indicator
DECIZIO calculează Solvabilitate din datele identificate în balanță, aplică aceeași metodologie între perioade și îl corelează cu indicatorii relevanți de indatorare. Platforma evidențiază evoluția și oferă explicații orientative, fără a transforma un singur rezultat într-un verdict despre companie. Calitatea interpretării depinde de corectitudinea și clasificarea datelor importate.
Interpretarea este orientativă și trebuie validată prin structura balanței, evoluția perioadelor și contextul companiei.
Analiză comparativă
Indicatori corelați
Grad de îndatorare
Calculează ponderea activelor finanțată prin datorii totale și interpretează rezultatul folosind reperele DECIZIO.
CalculeazăDebt / Equity
Calculează raportul dintre datoriile totale și capitalurile proprii și semnalează situațiile în care rezultatul este instabil sau neinterpretabil normal.
CalculeazăNet Debt / EBITDA
Calculează datoria netă raportată la EBITDA și tratează separat EBITDA zero, negativă și numerarul care depășește datoriile.
CalculeazăContinuă învățarea
Lecții recomandate
Clarificări
Întrebări frecvente
Ce date sunt necesare pentru Solvabilitate?
Calculatorul folosește capitaluri proprii, active totale. Valorile trebuie să provină din aceeași perioadă și aceeași bază contabilă.
Rezultatul este suficient pentru o decizie financiară?
Nu. Rezultatul este un reper orientativ și trebuie analizat împreună cu evoluția, structura componentelor, industria și obiectivele companiei.
Există o valoare ideală pentru orice firmă?
Nu. Reperele diferă în funcție de industrie, maturitate, sezonalitate, model operațional și politica de finanțare.
Cât de des ar trebui recalculat indicatorul?
Lunar sau trimestrial este util pentru management, cu o frecvență mai mare atunci când lichiditatea, finanțarea ori profitabilitatea se schimbă rapid.
De ce diferă rezultatul față de alt raport?
Pot exista diferențe de perioadă, rotunjire, clasificare a conturilor sau metodologie. Verifică formula și sursa fiecărei valori înainte de comparație.
Datele introduse în calculator sunt salvate?
Nu. Calculul este realizat local în browser, iar valorile introduse nu sunt transmise sau salvate de calculator.
Transformă rezultatul într-o analiză completă
Un indicator izolat oferă un reper. DECIZIO îl conectează cu balanța, evoluția perioadelor și celelalte dimensiuni ale sănătății financiare.
DECIZIO
Continuă cu analiza completă în DECIZIO
Importă balanța și analizează structura finanțării împreună cu ceilalți indicatori financiari.